Pemerintah Terbitkan Panda Bond Senilai 7 Miliar Yuan

Pemerintah Indonesia melalui Kementerian Keuangan resmi menerbitkan surat utang berdenominasi yuan bernama Panda Bond senilai 7 miliar yuan atau setara 1,033 miliar dolar AS pada Jumat, 25 Juli 2026.

Penerbitan Panda Bond tersebut terbagi dalam dua seri, yakni RICNY0729 berjangka waktu 3 tahun dan RICNY0731 dengan tenor 5 tahun. Seri RICNY0729 bernilai 5,6 miliar yuan dengan kupon 1,90 persen dan jatuh tempo pada 30 Juli 2029.

Sementara itu, seri RICNY0731 diterbitkan sebesar 1,4 miliar yuan dengan kupon 2,19 persen serta jatuh tempo pada 30 Juli 2031. Penetapan harga kedua seri berlangsung pada 23 Juli 2026 dan setelmen dijadwalkan pada 30 Juli 2026.

Direktorat Jenderal Pengelolaan Pembiayaan dan Risiko (DJPPR) mencatat penawaran Panda Bond Indonesia mendapat sambutan hangat di pasar domestik China. Total pemesanan investor mencapai sekitar 17 miliar yuan, menciptakan rasio bid-to-cover 2,4 kali.

"Besarnya permintaan investor memungkinkan Pemerintah memperoleh biaya pendanaan yang efisien melalui penetapan tingkat imbal hasil (yield) yang kompetitif," tulis DJPPR.

Tingginya minat investor tersebut menunjukkan kepercayaan pasar yang kuat terhadap fundamental ekonomi nasional dan kredibilitas tata kelola fiskal pemerintah. Keberhasilan instrumen ini turut didukung oleh strategi komunikasi yang efektif serta pemilihan waktu pasar yang tepat.

Seluruh dana penerbitan Panda Bond dialokasikan untuk penutupan kebutuhan pembiayaan APBN Tahun Anggaran 2026. Instrumen investasi ini memperoleh peringkat kredit AAA (Stable) dari lembaga pemeringkat China Lianhe Credit Rating Co., Ltd.

Transaksi ini menunjuk Bank of China Limited sebagai lead underwriter dan lead bookrunner. Beberapa lembaga keuangan seperti China International Capital Corporation Limited, CITIC Securities Co., Ltd., DBS Bank (China) Limited, dan Industrial and Commercial Bank of China Limited menjadi joint lead underwriters serta joint bookrunners, didampingi Agricultural Bank of China Limited, China Construction Bank Corporation, dan The Export-Import Bank of China sebagai co-managers.